Для инвесторов, стремящихся к регулярному пассивному доходу, закрытые инвестиционные фонды (CEF) представляют собой один из наиболее привлекательных инструментов. Их ключевые преимущества — стабильно высокая дивидендная доходность (часто в диапазоне 6–10% и выше), широкая диверсификация по классам активов и долгосрочная доходность, сопоставимая с рыночной. Однако для успеха важны грамотный отбор фондов и покупка по справедливой цене.
Наглядный пример: портфель CEF на 500 000 долларов потенциально может генерировать около 40 000$ годового дохода. Для сравнения, инвестиции в индекс S&P 500 принесли бы лишь около 7 500$ при текущей дивидендной доходности индекса. Это делает CEF значительно более эффективным инструментом для создания денежного потока, чем, например, аннуитеты. Важно понимать, что при инвестировании в CEF основной фокус смещается с прироста капитала на получение регулярного дохода.
Если вы не знакомы с концепцией закрытых фондов, рекомендуем сначала изучить базовую информацию о них.
В этом обзоре мы рассмотрим пять фондов закрытого типа, которые выделяются на фоне остальных благодаря устойчивой истории, привлекательным дивидендным выплатам и разумной оценке их активов.
Контекст рынка на начало 2022 года
2021 год стал очень успешным для CEF и других высокодоходных активов. Однако в 2022 году маловероятно повторение такого же стремительного роста. Мы уже наблюдаем снижение или полное исчезновение высоких премий к чистой стоимости активов (NAV) у многих крупных фондов. В текущих условиях собрать совершенно новый, консервативный и при этом дающий доходность около 8% портфель стало сложнее. Тем не менее, на рынке ещё остаются интересные варианты, сочетающие в себе надёжность и высокую доходность.
Важно: представленные ниже фонды доступны для покупки через международного брокера Interactive Brokers.
Обратите внимание: Лучшие символы карьерного роста и талисманы.
Инструкцию по открытию счёта можно найти по соответствующей ссылке.1. Liberty All-Star Growth Fund (ASG)
Дивидендная доходность: 8,71%.
Этот фонд ставит своей целью долгосрочный прирост капитала за счёт инвестиций в диверсифицированный портфель акций. ASG является многоуправляющим фондом, который инвестирует в компании малой, средней и большой капитализации. Портфель состоит из обыкновенных акций и краткосрочных инструментов, включая сделки РЕПО. География инвестиций охватывает множество секторов: информационные технологии, промышленность, потребительские товары циклического и нециклического спроса, здравоохранение, финансы, энергетика, материалы и телекоммуникации.
2. BlackRock Science and Technology Trust (BST)
Дивидендная доходность: 5,70%.
В обычных рыночных условиях фонд инвестирует не менее 80% своих активов в акции технологических компаний из США и других стран, независимо от их рыночной капитализации. Отбор компаний ведётся на основе их потенциала для быстрого и устойчивого роста, который обеспечивается за счёт развития и внедрения научных и технологических инноваций. Также фонд уделяет внимание возможности получения текущего дохода за счёт дивидендных выплат.
3. Calamos Global Dynamic Income Fund (CHW)
Дивидендная доходность: 8,62%.
Инвестиционная стратегия фонда предполагает вложение не менее 40% активов в ценные бумаги иностранных эмитентов. CHW формирует портфель из долговых и долевых инструментов корпораций, а также государственных облигаций как на развитых, так и на развивающихся рынках. Для обеспечения глобальной диверсификации фонд инвестирует в ценные бумаги эмитентов, расположенных как минимум в трёх странах, включая США.
4. Flaherty & Crumrine Preferred Income Fund (PFD)
Дивидендная доходность: 8,45%.
Основная цель фонда — обеспечить высокий текущий доход для инвесторов при сохранении капитала. Инвестиционная политика предполагает, что не менее 80% чистых активов будут вложены в привилегированные акции. Значительная часть портфеля (не менее 50%) сосредоточена в бумагах компаний из банковского и коммунального секторов. При этом до 25% активов может быть инвестировано в ценные бумаги с рейтингом ниже инвестиционного уровня (high-yield), что потенциально повышает общую доходность.
5. BlackRock Utilities, Infrastructure & Power Opportunities Trust (BUI)
Дивидендная доходность: 5,64%.
Фонд инвестирует минимум 80% своих активов в акции компаний, работающих в сфере коммунальных услуг и инфраструктуры. Под коммунальным бизнесом понимается деятельность, связанная с производством, передачей и распределением электроэнергии, воды, природных ресурсов или телекоммуникационных услуг. Инфраструктурный сегмент включает компании, которые владеют, управляют, строят или финансируют инфраструктурные активы (например, дороги, порты, сети связи).
Источник: подробные аналитические материалы и обзоры доступны на нашем официальном сайте: https://invest-journal.ru/
Самые актуальные новости финансового мира: https://inconomica.ru/
Присоединяйтесь к нашим сообществам:
- Телеграм-канал: https://t.me/investjour
- Группа ВКонтакте: подписывайтесь для обсуждения инвестиционных идей.
- Наш канал: будьте в курсе всех обновлений.
Партнёрские предложения:
- Инвестируйте на глобальных рынках с Interactive Brokers: узнать подробнее.
- Самый простой способ начать инвестировать: пошаговая инструкция.
#cef фонды #инвестиции #вложение денег #дивиденды #деньги #пассивный доход #2022
Больше интересных статей здесь: Деньги.
Источник статьи: Лучшие cef фонды на начало 2022 года.