BlackRock — это не просто крупнейшая в мире инвестиционная компания, а настоящий центр силы, чье влияние простирается от Уолл-стрит до Вашингтона. Ее деятельность служит ярким примером так называемой "вращающейся двери" между миром высоких финансов и большой политики.
Компания на протяжении многих лет активно привлекает в свои ряды видных политических деятелей. В настоящее время как минимум три бывших топ-менеджера BlackRock занимают ключевые посты в администрации президента США Джо Байдена.
Бывший инвестиционный директор компании Брайан Диз возглавляет Национальный экономический совет Белого дома, выступая главным советником президента по экономическим вопросам. Еще один выходец из BlackRock, Адевале Адейемо, ранее руководивший аппаратом исполнительного директора, теперь является высокопоставленным чиновником в Министерстве финансов.
Третьим в этом списке стал Майкл Пайл, экс-главный глобальный инвестиционный стратег компании, который до прихода в BlackRock работал в администрации Барака Обамы. Сегодня он является главным экономическим советником вице-президента Камалы Харрис.
Примечательно, что в отличие от Goldman Sachs — бренда, который давно ассоциируется с переходом финансистов на государственную службу, — BlackRock остается менее известной широкой публике за пределами инвестиционного сообщества.
Рекомендуем также ознакомиться с рейтингом ТОП-10 инвестиционных компаний мира.
1. Финансовый колосс: 9 триллионов долларов под управлением
По состоянию на декабрь BlackRock управляет поистине астрономической суммой — 9 триллионами долларов клиентских средств. Для сравнения, это превышает ВВП любой страны мира, за исключением США и Китая.
Основанная в 1988 году Ларри Финком, который до сих пор является ее председателем, компания считается относительно молодой по меркам Уолл-стрит. Основу ее бизнеса составляет управление активами для внешних клиентов, среди которых доминируют крупные институциональные инвесторы, такие как государственные пенсионные фонды.
Почти 60% всех активов под управлением (AUM) компании принадлежит именно институциональным клиентам, причем большая часть этих средств вложена в продукты, привязанные к фондовым рынкам. Помимо этого, BlackRock развивает масштабный бизнес в сфере альтернативных инвестиций, включая private equity, частное кредитование и хедж-фонды, с объемом активов около 238 миллиардов долларов.
Узнайте больше о популярных фондах BlackRock.
2. Aladdin: Технологическая платформа, управляющая триллионами
В 1999 году компания запустила продажу системы Aladdin — программного комплекса для анализа и мониторинга инвестиционных портфелей, помогающего профессиональным управляющим выявлять риски. Сегодня эта платформа стала настоящим "джаггернаутом", широко используемым не только в индустрии управления активами.
Как сообщала Financial Times в февральском отчете, масштабы использования Aladdin впечатляют:
"Vanguard и State Street Global Advisors, следующие за BlackRock крупнейшие управляющие активами, являются ее клиентами, как и половина из 10 крупнейших страховых компаний по размеру активов, а также крупнейший в мире государственный пенсионный фонд Японии (1,5 трлн долларов). Такие технологические гиганты, как Apple, Microsoft и Alphabet (материнская компания Google), полагаются на эту систему для управления сотнями миллиардов долларов в своих корпоративных казначейских портфелях".
По данным FT, на февраль через платформу проходили активы на сумму 21,6 триллиона долларов, и это данные лишь от трети из 240 ее клиентов. Многие компании пытаются создать аналогичный продукт, но никому не удалось повторить успех BlackRock в подобном масштабе.
Читайте также: ТОП-10 самых дорогих IT-компаний мира.
3. Кадровый резерв из Вашингтона
Многие из тех, кто сейчас представляет BlackRock в правительстве, пришли в компанию уже с серьезным политическим бэкграундом. Брайан Диз ранее был старшим советником Барака Обамы и заместителем директора Национального экономического совета, который он теперь возглавляет. Адевале Адейемо, назначенный заместителем министра финансов, до прихода в BlackRock работал старшим советником Обамы по международной экономике.
Майкл Пайл также имел опыт работы в администрации Обамы, занимая должность специального помощника президента по экономической политике, прежде чем стать главным глобальным инвестиционным стратегом BlackRock.
В команде компании есть и другие известные фигуры. Томас Донилон, ныне председатель исследовательского подразделения по управлению активами, ранее был советником Обамы по национальной безопасности. Далия Бласс, долгое время работавшая в Комиссии по ценным бумагам и биржам (SEC) и руководившая отделом управления инвестициями, теперь возглавляет в BlackRock направление по внешним связям, курируя группы по государственной политике, корпоративной устойчивости и социальному влиянию.
4. Роль в поддержке ФРС во время пандемии
Консультационное подразделение компании — Financial Markets Advisory (FMA) — сыграло значительную роль в мерах правительства США по борьбе с экономическими последствиями пандемии COVID-19.
В марте Федеральная резервная система выбрала именно FMA для реализации программы экстренных покупок активов. Как сообщал Wall Street Journal, на тот момент не было открытого конкурса, в котором могли бы участвовать другие управляющие компании. Когда один из аналитиков во время апрельского отчета о прибылях назвал этот мандат "спасением" для BlackRock или индустрии ETF в целом, Ларри Финк резко отверг такие предположения, назвав их "оскорбительными".
5. Участие в преодолении финансового кризиса 2008 года
Обратите внимание: Слухи в бизнесе - замечательная вещь. Как узнать сильные и слабые стороны компании?.
ФРС также использовала BlackRock во время последнего финансового кризиса.Во время глобального финансового кризиса 2007-2009 годов Федеральный резервный банк Нью-Йорка поручил подразделению FMA управлять проблемными активами таких гигантов, как Bear Stearns и AIG, находившихся на грани краха.
"У них есть доступ к информации о том, когда ФРС попытается продать ценные бумаги и по какой цене. И у них сложные финансовые отношения с игроками по всему миру", — заявил тогда сенатор-республиканец Чак Грассли в интервью New York Times. "Потенциал конфликта интересов огромен, и его очень сложно контролировать".
В ответ на подобную критику BlackRock всегда подчеркивает, что подразделение FMA, работающее с ФРС, организационно отделено от основного бизнеса по управлению активами, что позволяет минимизировать возможные конфликты интересов.
6. Лидерство в вопросах устойчивого развития и климата
Ларри Финк неоднократно и публично высказывался о проблеме изменения климата, призывая руководителей компаний по всему миру учитывать климатические риски в своих долгосрочных стратегиях.
"Изменение климата стало определяющим фактором для долгосрочных перспектив компаний", — написал он в своем ежегодном открытом письме генеральным директорам в январе.
"Раскрытие информации должно стать инструментом для построения более устойчивого и инклюзивного капитализма. Компании должны быть целеустремленными и служить всем заинтересованным сторонам — своим акционерам, клиентам, сотрудникам и сообществам, в которых они работают", — добавил Финк.
Компания не ограничивается словами: она реализует конкретные инициативы, такие как отказ от инвестиций в проекты с высокими климатическими рисками и запуск новых финансовых продуктов, исключающих воздействие ископаемого топлива.
7. Слухи о политическом будущем Ларри Финка
Генеральный директор BlackRock Ларри Финк не раз фигурировал в политических слухах. В 2016 году его рассматривали как потенциального кандидата в президенты от Демократической партии, а также как возможного министра финансов в случае победы Хиллари Клинтон. Подобные разговоры возобновились и с приходом администрации Байдена.
Однако сам Финк неоднократно дистанцировался от этих предположений. В конце 2020 года на виртуальном форуме Bloomberg по новой экономике основатель The Carlyle Group Дэвид Рубинштейн спросил его, как он отреагирует на предложение Байдена занять пост в кабинете министров.
"Спасибо за честь, но я очень счастлив в BlackRock. Я уже посвятил себя своим сотрудникам, своему совету директоров и своей семье. На данный момент я остаюсь в Нью-Йорке", — ответил Финк.
8. Стратегия роста через поглощения
История роста BlackRock во многом — это история стратегических приобретений. Компания активно поглощала как традиционных конкурентов, так и финтех-стартапы, стремясь сохранить лидерство в условиях, когда традиционный бизнес по управлению активами становится менее прибыльным.
В 2020 году BlackRock объявила о покупке калифорнийского провайдера инвестиционных услуг Aperio примерно за 1 миллиард долларов. Годом ранее за 1,3 миллиарда долларов был приобретен французский стартап eFront, разрабатывающий программное обеспечение для альтернативных инвестиций.
Одной из самых значимых сделок стало приобретение в 2009 году подразделения Barclays Global Investors, которое включало в себя и бизнес биржевых фондов iShares. За три года до этого BlackRock купила Merrill Lynch Investment Management.
Источник: больше информации на нашем официальном сайте https://invest-journal.ru/
Самые актуальные новости тут: https://inconomica.ru/
Подписывайтесь на наш Телеграм-канал: https://t.me/investjour
Наша группа ВКонтакте: подписывайтесь.
Наш канал: подписывайтесь.
Инвестируйте вместе с Interactive Brokers: узнать подробнее тут.
Самый простой способ начать инвестировать: узнать подробнее тут.
#инвестиции #инвестиционный компании #blackrock #вложение денег #деньги
Больше интересных статей здесь: Деньги.
Источник статьи: Интересные факты о BlackRock, крупнейшей в мире компании управляющей активами.