Выбор брокера — это важный первый шаг для каждого, кто начинает свой путь в мире инвестиций. Хотя успех инвестиций в конечном счете зависит от ваших решений, правильный брокер помогает экономить время, деньги и нервы, предоставляя удобные инструменты и выгодные условия.
Самые популярные брокеры в РФ
Многие новички ошибочно полагают, что главное — это размер комиссии. Однако при выборе стоит учитывать целый комплекс факторов, которые в долгосрочной перспективе могут оказаться даже важнее тарифа:
- Доступ к различным рынкам и финансовым инструментам (акции, облигации, ETF).
- Удобство и функциональность мобильного приложения и личного кабинета.
- Качество и скорость работы службы поддержки клиентов.
- Надежность и репутация компании на рынке.
Чтобы вам не пришлось самостоятельно изучать десятки сайтов, мы подготовили подробный обзор, основанный на ключевых критериях.
Для сравнения мы возьмем топ-7 брокеров по количеству активных клиентов на Московской бирже. Активным считается клиент, совершивший хотя бы одну сделку за месяц.
На эти семь компаний приходится около 95% всех активных инвесторов в России, что делает обзор репрезентативным.
Ключевые критерии для сравнения брокеров
Размер комиссии
Комиссии за сделки — основной источник дохода для брокеров. Важно понимать их структуру: бывают проценты от оборота, фиксированные платежи за сделку или комбинация того и другого. Некоторые брокеры стимулируют активную торговлю, что не всегда выгодно для долгосрочного инвестора.
Фиксированные платежи
К ним относится, например, плата за депозитарное обслуживание. Ваши ценные бумаги хранятся не у брокера, а в специализированном депозитарии, который взимает плату за ведение реестра. Также некоторые брокеры устанавливают ежемесячную или годовую плату за ведение счета, особенно если его размер ниже определенного порога.
Выбор ценных бумаг
Доступность инструментов — фундаментальный параметр. У одних брокеров может не быть акций иностранных компаний (например, американских), у других — определенных ETF или облигаций. Хороший брокер должен предоставлять доступ ко всем инструментам, доступным на бирже, а не ограничивать выбор по своему усмотрению.
Удобство приложения и сайта
Интерфейс должен быть интуитивно понятным как для новичка, так и для опытного пользователя. Наличие мобильного приложения, веб-версии и профессионального торгового терминала (например, QUIK) говорит о серьезном подходе брокера.
Дистанционное открытие счёта
Возможность открыть брокерский и инвестиционный счет онлайн, без визита в офис, — это стандарт современного сервиса. Это особенно важно для жителей регионов, где нет офисов конкретного брокера.
Ввод и вывод денег
Идеальный вариант — моментальное пополнение счета и вывод средств без комиссий на карту любого банка. Ограничения, например, вывод только на карту банка-брокера, создают неудобства.
Минимальный бюджет для открытия счёта
Некоторые брокеры до сих пор устанавливают минимальную сумму для открытия счета или вводят повышенные комиссии для счетов с небольшой суммой. Для начинающего инвестора с небольшим капиталом это критически важный параметр.
Поддержка
Качество поддержки проверяется в сложных, нестандартных ситуациях. Долгое ожидание ответа по телефону, переключение между операторами или некомпетентные ответы в онлайн-чате — явные признаки плохого сервиса.
Вывод дивидендов и купонов с ИИС на карту
Индивидуальный инвестиционный счет (ИИС) имеет налоговые льготы, но обычно на нем действует ограничение на вывод средств в течение трех лет. Однако многие брокеры позволяют выводить дивиденды по акциям и купонный доход по облигациям, не закрывая счет. Это позволяет реинвестировать эти средства обратно на ИИС, увеличивая базу для налогового вычета.
Рейтинг топ-7 российских брокеров
На основе анализа по всем перечисленным критериям мы составили рейтинг семи самых популярных брокеров.
7 место: «Открытие Брокер»
К сожалению, у этого брокера практически нет конкурентных преимуществ, зато недостатков предостаточно:
- Сложная и невыгодная тарифная сетка из 17 тарифов с обязательной депозитарной комиссией (175 руб. за Мосбиржу, 3$ за СПБ Биржу, 295 руб. при балансе менее 50 000 руб.).
- Высокие фиксированные издержки. При небольшом счете ежегодные расходы на обслуживание могут достигать 8000 рублей, не считая торговых комиссий. Вывод валюты стоит 35$.
Дополнительные минусы:
- Наличие запутанных, похожих по названию тарифов.
- Невозможность вывода дивидендов с ИИС.
- Покупка валюты в приложении доступна только от 1000$.
- Отсутствие в мобильном приложении функций стоп-лосс и тейк-профит (требуется веб-терминал).
6 место: «ФИНАМ»
Компания, выросшая из финансового медиа, сейчас является классическим брокером.
Плюсы:
- Поддержка способна решать сложные технические вопросы.
- Широкий выбор инструментов, включая экзотические.
Минусы:
- Очень запутанная система тарифов.
- Практика «заманивания» новичков на временный выгодный тариф «Тест-драйв» с последующим автоматическим переводом на более дорогой «Дневной» тариф с минимальной комиссией 41,3 рубля за сделку.
- Тариф FreeTrade, активно рекламируемый на сайте, подключается не всем и только по согласованию с брокером.
- Ориентация на активных трейдеров, а не на долгосрочных инвесторов.
- Агрессивное навязывание собственных инвестиционных продуктов.
- В приложении не отображаются размеры комиссий, дивидендов и купонных выплат.
5 место: «Сбербанк Инвестор»
У брокера от крупнейшего банка страны есть несколько существенных недостатков:
- Ключевой минус — полное отсутствие иностранных акций. Нельзя купить акции Apple, Google, Tesla и других зарубежных компаний.
- Покупка валюты на бирже возможна только лотами от 1000 у.е., что вынуждает клиентов покупать валюту по менее выгодному курсу в самом банке.
- Долгое время ожидания ответа от поддержки в чате и по телефону.
- В приложении не показывается размер комиссии при совершении сделки.
- Отсутствие стакана котировок (биржевого стакана).
- Необходимость подтверждать каждую операцию SMS-кодом.
Плюсы:
- Возможность вывода дивидендов и купонов с ИИС на карту — главное преимущество.
- Конкурентоспособные тарифы без депозитарных комиссий.
- Максимальная надежность и «государственный» статус Сбербанка.
4 место: «Альфа-Директ» (Альфа-Банк)
Плюсы:
- Хорошее, функциональное мобильное приложение.
- Низкие торговые комиссии.
Минусы:
- Депозитарная комиссия «спрятана» и не указана явно на странице с тарифами.
- Медленная работа службы поддержки.
- Встречаются жалобы на некорректное удержание налога с дивидендов по иностранным акциям (30% вместо 13% при наличии формы W8-BEN).
- Отсутствие некоторых популярных инструментов, например, части ETF и БПИФ, номинированных в долларах.
3 место: «Тинькофф Инвестиции»
Благодаря мощной рекламе Тинькофф привлек на рынок массу новых частных инвесторов, но у сервиса есть серьезные недостатки.
Минусы:
- Проблемы с иностранными акциями. Их перевод к другому брокеру может быть невозможен или очень дорог. Фактически, вы можете оказаться «заперты» у этого брокера.
- Персональные менеджеры часто не имеют глубокого инвестиционного опыта и дают поверхностные рекомендации.
- Брокер самостоятельно ограничивает список доступных для покупки инструментов (например, часть облигаций), что противоречит принципу свободного доступа к бирже.
- Обязательное условие — наличие дебетовой карты Тинькофф для пополнения счета.
- Невозможность вывода купонного дохода с ИИС.
Плюсы:
- Одно из самых удобных и продуманных мобильных приложений, отличный веб-интерфейс.
- Мгновенное открытие счета онлайн.
- Круглосуточная поддержка в чате и по телефону с хорошим качеством сервиса.
2 место: «БКС Брокер»
Один из старейших и уважаемых «классических» брокеров на рынке.
Плюсы:
- Огромный выбор инструментов, включая американские ETF, еврооблигации и другие сложные продукты.
- Возможность вывода дивидендов с ИИС на отдельный счет.
- Помощь в решении сложных задач, таких как перевод ценных бумаг за рубеж.
Минусы:
- Сильная запутанность: множество сайтов, приложений (Мой Брокер, БКС Мир Инвестиций и др.), в которых легко потеряться.
- Для многих операций (например, смены тарифа) требуется личный визит в офис.
- В приложении не отображается комиссия при совершении сделки.
- Активное навязывание собственных рискованных инвестиционных стратегий и продуктов.
1 место: «ВТБ Инвестиции»
Плюсы:
- Одни из самых низких комиссий на рынке. Новых клиентов сразу подключают на выгодный тариф без скрытых условий.
- Функциональное приложение с профессиональными инструментами: стакан котировок, стоп-лосс, тейк-профит, дивидендный календарь.
- Возможность вывода дивидендов с ИИС на карту.
- Широкий выбор инструментов, включая фонды (в т.ч. долларовые) и еврооблигации.
- Биржевые паевые фонды (БПИФ) ВТБ можно покупать и продавать без комиссии.
- Обширная сеть отделений и банкоматов по всей России.
Минусы:
- Качество поддержки в онлайн-чате и по телефону оставляет желать лучшего.
- Как и у многих, в приложении не отображается комиссия в момент совершения сделки.
Выводы
По совокупности всех критериев — тарифы, удобство, выбор инструментов, надежность — лучшим брокером для частного инвестора в 2023 году можно назвать «ВТБ Инвестиции». Это сбалансированное предложение без критических недостатков.
Также стоит рассмотреть:
- «Тинькофф Инвестиции» — за лучшее в отрасли приложение и сервис, но с оглядкой на ограничения по инструментам.
- «БКС Брокер» — для опытных инвесторов, которым нужен максимальный выбор инструментов.
- «Альфа-Директ» — как вариант с хорошим приложением и низкими комиссиями.
Аутсайдерами рейтинга стали «Открытие Брокер» и «ФИНАМ» из-за невыгодных тарифов, сложных условий и устаревшего подхода к сервису. Без серьезных изменений они будут продолжать терять клиентов.
#финансы #инвестиции в акции #брокерский счет #брокер #втб инвестиции #бкс брокер #тинькофф инвестиции #альфа банк
Больше интересных статей здесь: Банки.
Источник статьи: Выбор брокера: Тинькофф, втб, Сбер или кто-то еще?.